Расчет основных финансовых показателей согласно данным бухгалтерского баланса

Расчет основных финансовых показателей согласно данным бухгалтерского баланса

22

МИНИСТЕРСТВО СВЯЗИ И ИНФОРМАТИЗАЦИИ РЕСПУБЛИКИ БЕЛАРУСЬ

Учреждение образования

«ВЫСШИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ КОЛЛЕДЖ СВЯЗИ»

ФАКУЛЬТЕТ ЭКОНОМИКИ И ПОЧТЫ

КАФЕДРА ЭКОНОМИКИ И УПРАВЛЕНИЯ

КОНТРОЛЬНАЯ РАБОТА

по дисциплине

«ФИНАНСЫ ОРГАНИЗАЦИИ СВЯЗИ»

Выполнила студентка гр. МС661

Громыко М.Г.

Руководитель ст. преподаватель

Сысоева Ю.М.

Минск 2009

ЗАДАНИЕ 1

Из структуры бухгалтерского баланса (таблица 1, 2) определить показатели ликвидности баланса.

Таблица 1 - Исходные данные

Таблица 2 - Структура бухгалтерского баланса в агрегированной форме (в %)

На основе исходных данных (таблица 1) преобразуем агрегированный баланс (таблица 2) в выраженный в млн.руб. (таблица 3).

Таблица 3 - Структура бухгалтерского баланса в млн.руб.

Решение

На основе бухгалтерского баланса (таблица 3) определим показатели (коэффициенты) ликвидности, все статьи которого по активу и пассиву группируются по степени ликвидности.

Коэффициенты ликвидности определяются на основе сопоставления групп актива и пассива.

1) Коэффициент текущей ликвидности (КТЛ) определяется отношением оборотных активов к расчетам (раздел V бухгалтерского баланса) за вычетом долгосрочных кредитов и займов по формуле:

, (1)

где ОА - оборотные активы;

РЧ - расчеты;

Дкз - долгосрочные кредиты и займы.

Нормативный коэффициент текущей ликвидности

(для предприятий связи)

Рассчитаем коэффициенты текущей ликвидности на начало и на конец года:

Ктл нг = 2773,4/(4930,4-616,3) = 0,6;

Ктл кг = 6802,1/(6802,1-1308,1) = 1,1.

2) Коэффициент промежуточной ликвидности (критической ликвидности) определяется по формуле:

, (2)

где ДС - денежные средства;

ЦБ - легко реализуемые ценные бумаги;

ДтЗ - дебиторская задолженность.

Рассчитаем коэффициенты промежуточной ликвидности на начало и на конец года:

Кпл нг = (1047,7+61,6+1232,6)/(4930,4-616,3) = 0,5;

Кпл кг = (1744,1+174,4+3749,9)/(6802,1-1308,1) = 1,0.

3) Коэффициент абсолютной ликвидности определяется по формуле:

, (3)

Нормативный коэффициент: .

Рассчитаем коэффициенты абсолютной ликвидности на начало и на конец года:

Кал нг = (1047,7+61,6)/(4930,4-616,3) = 0,3;

Кал кг = (1744,1+174,4)/(6802,1-1308,1) = 0,3.

Все рассчитанные показатели ликвидности отразим в таблице 4.

Таблица 4 - Показатели ликвидности баланса

Таким образом, коэффициент текущей ликвидности на начало года равен 0,6, что ниже нормы, за то на конец года он равен 1,1. Коэффициент промежуточной ликвидности на начало года равен 0,5, на конец - 1,0. Коэффициент абсолютной ликвидности на начало и конец года равен 0,3, что говорит о том, что предприятие является платежеспособным.

Показатели ликвидности характеризуют платежеспособность предприятия. Из полученных результатов мы видим, что на конец года предприятие сможет быстрее расплатиться со своими долговыми обязательствами.

ЗАДАНИЕ 2

Исходя из данных бухгалтерского баланса (таблица 3) определить показатели оборачиваемости (в оборотах и днях):

- общего капитала;

- оборотных средств;

- дебиторской задолженности;

- кредиторской задолженности

Таблица 5 - Исходные данные

Решение

С позиции финансов деловая активность предприятия проявляется прежде всего в скорости оборота его средств.

1) Коэффициент общей оборачиваемости капитала (КОК) определяется отношением выручки от реализации к валюте баланса по пассиву (средняя величина по балансу) по формуле:

, (4)

где Вр - выручка от реализации

Вб - валюта по балансу

Поскольку в балансе данные приведены на начало и конец года, то среднегодовая величина валюты баланса по пассиву определяется по средней арифметической простой :

Вбсг = (61630+87207) / 2 = 74418,5 млн.руб.

Рассчитаем коэффициент общей оборачиваемости капитала:

Кок = 24380,4 / 74418,5 = 0,3 оборота.

2) Коэффициент оборачиваемости собственного капитала (КОСК) определяется отношением выручки от реализации к собственному капиталу (средняя величина) по формуле:

, (5)

где ИСС - источники собственных средств (итог III раздела баланса);

ДР - доходы и расходы (итог IV раздела баланса).

Поскольку в балансе данные приведены на начало и конец года, то среднегодовая величина собственного капитала определяется по средней арифметической простой :

(ИСС + ДР)сг = (56638+79445,6+61,6+959,3) / 2 = 68552,2 млн.руб.

Рассчитаем коэффициент оборачиваемости собственного капитала:

Коск = 24380,4 / 68552,2 = 0,4 оборота.

3) Коэффициент оборачиваемости всех оборотных активов (КОА) определяется по формуле:

, (6)

где ОА - средняя стоимость оборотных активов по балансу.

Поскольку в балансе данные приведены на начало и конец года, то среднегодовая величина всех оборотных активов определяется по средней арифметической простой :

ОАсг = (2773,4+6802,1) / 2 = 4787,7 млн.руб.

Рассчитаем коэффициент оборачиваемости всех оборотных активов:

Коа = 24380,4 / 4787,7 = 5,1 оборота.

4) Коэффициент оборачиваемости оборотных производственных запасов (КОЗ) определяется по формуле:

, (7)

где ОПЗ - средняя стоимость запасов.

Поскольку в балансе данные приведены на начало и конец года, то среднегодовая величина оборотных производственных запасов определяется по средней арифметической простой :

ОПЗсг = (431,4+1133,7) / 2 = 782,6 млн.руб.

Рассчитаем коэффициент оборачиваемости оборотных производственных запасов:

Коз = 24380,4 / 782,6 = 31,2 оборота.

5) Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности (КОДТ) определяется по формуле:

, (8)

где ДТЗ - средняя за период сумма дебиторской задолженности.

Поскольку в балансе данные приведены на начало и конец года, то среднегодовая величина дебиторской задолженности определяется по средней арифметической простой :

ДТЗсг = (1232,6+3749,9) / 2 = 2491,3 млн.руб.

Рассчитаем коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности:

Кодт = 24380,4 / 2491,3 = 9,8 оборота.

6) Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности (КОКТ) определяется по формуле:

, (9)

где КТЗ - средняя за период сумма кредиторской задолженности.

Поскольку в балансе данные приведены на начало и конец года, то среднегодовая величина кредиторской задолженности определяется по средней арифметической простой :

КТЗсг = (3143,1+2790,6) / 2 = 2966,9 млн.руб.

Рассчитаем коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности:

Кокт = 24380,4 / 2966,9 = 8,2 оборотов.

Все показатели оборачиваемости измеряются в оборотах и характеризуют количество оборотов, которые за год совершают средства предприятия.

Продолжительность одного оборота характеризует количество дней, в течении которых совершается один оборот, выражается в днях и определяется отношением периода (Т) к коэффициенту оборачиваемости, формула 10:

, (10)

где 360 - количество дней в году.

Рассчитаем продолжительность одного оборота для каждого показателя (коэффициента) оборачиваемости:

dКок = 360 / 0,3 = 1099 дней;

dКоск = 360 / 0,4 = 1012 дней;

dКоа = 360 / 5,1 = 71 день;

dКопз = 360 / 31,2 = 12 дней;

dКодт = 360 / 9,8 = 37 дней;

dКокт = 360 / 8,2 = 44 дня.

Все рассчитанные показатели оборачиваемости отразим в таблице 6.

Таблица 6 - Показатели оборачиваемости баланса

Таким образом, по результатам расчетов коэффициенты общей оборачиваемости капитала равен 0,3и оборачиваемости собственного капитала равен 0,4 оборота за год - продолжительность одного оборота общей оборачиваемости капитала составит 1099 дней; а продолжительность оборачиваемости собственного капитала составляет 1012 дней; коэффициент оборачиваемости всех оборотных активов равен 5,1 оборота за год - продолжительность одного оборота составит 71 день; коэффициент оборачиваемости оборотных производственных запасов равен 31,2 оборотов за год - продолжительность одного оборота составит 12 дней; коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности равен 9,8 оборота за год - продолжительность одного оборота составит 37 дней; коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности равен 8,2 оборота за год - продолжительность одного оборота составит 44 дня.

С позиции финансов деловая активность предприятия проявляется прежде всего в скорости оборота всех денежных средств организации. В нашем примере мы наблюдаем увеличение числа оборотов оборотных и внеоборотных активов и уменьшение продолжительности одного оборота. Отсюда делаем вывод, что предприятие эффективно использует свои ресурсы.

ЗАДАНИЕ 3

Исходя из данных бухгалтерского баланса (таблица 3) определить показатели финансовой устойчивости.

Решение

1) Наиболее обобщающим показателем финансовой устойчивости является коэффициент обеспеченности оборотных средств предприятия собственными оборотными средствами (КОСО), который определяется отношением собственного оборотного капитала к общей сумме оборотных активов по формуле:

, (13)

где ВА - внеоборотные активы (итог I раздела баланса).

Таким образом, наличие собственного оборотного капитала равно разнице источников собственных средств и величины внеоборотных активов.

Рассчитаем коэффициенты обеспеченности оборотных средств предприятия собственными оборотными средствами на начало и на конец года:

Косо нг = (56638+61,6-58856,7) / 2773,4 = -0,8;

Косо кг = (79445,6+959,3-80404,9) / 6802,1 = 0,0.

2) Коэффициент финансовой независимости (КФН) определяется отношением собственного капитала к общей валюте баланса по формуле:

, (14)

Рассчитаем коэффициенты финансовой независимости на начало и на конец года:

Кфн нг = (56638+61,6) / 61630 = 0,9;

Кфн кг = (79445,6+959,3) / 87207 = 0,9.

Коэффициент финансовой независимости характеризует долю собственного капитала в общей стоимости капитала (нормативное значение 0,6) и характеризует независимость предприятия от заемного капитала или других внешних источников финансирования.

3) Коэффициент соотношения собственного и заемного капитала (КЗ/С) характеризует, сколько заемных средств приходится на рубль собственных средств и на сколько каждый рубль долга подкрепляется собственностью предприятия; определяется по формуле:

, (15)

Рассчитаем коэффициенты финансовой независимости на начало и на конец года:

Кз/с нг = 4930,4 / (56638+61,6) = 0,1;

Кз/с кг = 6802,1 / (79445,6+959,3) = 0,1.

4) Коэффициент обеспеченности материальных запасов собственными оборотными средствами (оборотным капиталом) показывает меру покрытия материальных запасов собственным оборотным капиталом и определяется по формуле:

, (16)

где МОС - материальные запасы (материальные оборотные средства).

Рассчитаем коэффициенты обеспеченности материальных запасов на начало и на конец года:

Комз нг = (56638+61,6) / 431,4 = 54,1

Комз кг = (79445,6+959,3) / 1133,7 = 46,1

5) Коэффициент реального капитала в активах (КРКА) определяется отношением реальных активов к валюте баланса по формуле:

, (17)

Рассчитаем коэффициенты реального капитала в активах на начало и на конец года:

Крка нг = (58117,1+431,4) / 61630 = 0,96;

Крка кг = (79968,8+1133,7) / 87207 = 0,94.

6) Коэффициент оборотных активов в реальном капитале (в реальных активах) определяется по формуле:

, (18)

Рассчитаем коэффициенты оборотных активов в реальном капитале на начало и на конец года:

Коа нг = 2773,4 / (58117,1+431,4) = 0,05;

Коа кг = 6802,1 / (79968,8+1133,7) = 0,08.

7) Коэффициент обеспеченности финансовых обязательств активами определяется на конец года по формуле:

, (19)

Рассчитаем коэффициент обеспеченности финансовых обязательств активами на конец года:

Коф = 6802,1 / 87207 = 0,08.

8) Коэффициент финансового риска (или плечо финансового рычага) определяется отношением всей суммы обязательств (итог раздела V “расчеты”) к собственному капиталу (III и IV разделы, итог) по формуле:

, (20)

Рассчитаем на начало и на конец года:

Кфр нг = 4930,4 / (56638+61,6) = 0,09;

Кфр кг = 6802,1 / (79445,6+959,3) = 0,08.

Все рассчитанные показатели финансовой устойчивости отразим в таблице 7.

Таблица 6 - Показатели финансовой устойчивости

Таким образо